بازار ارز خارجی، محلی است که ارزها در آن مبادله میشوند. ارزها برای اکثر مردم جهان دارای اهمیت زیادی هستند، چه آن را درک بکنند و چه نکنند. زیرا ارزها برای هدایت کردن معاملات و کسب و کار، نیاز به مبادله شدن دارند. اگر در ایالات متحده ی آمریکا زندگی می‌کنید و میخواهید از فرانسه پنیر تهیه کنید، چه شما و چه شرکتی که پنیر را از آن خریداری کرده اید، باید هزینه ی آن را به فرانسسوی ها، به یورو پرداخت کنید. به بدان معنی است که وارد کننده ی آمریکایی باید مقدار معادل دلار آمریکا را به یورو تبدیل و مبادله کند. یک توریست فرانسوی در مصر برای دیدن اهرام مصر نمی‌تواند به یورو پرداخت کند، زیرا این واحد پول محلی آنجا نیست. به این ترتیب گردشگر باید یورو را با ارز محلی، که پوند مصر است، مبادله کند.
یک جنبه ی منحصر به فرد در این بازار بین المللی این است که هیچ بازار مرکزی برای ارز خارجی وجود ندارد. در عوض، معاملات ارزی به صورت الکترونیکی و بازار خارج از بورس(بدون نسخه) انجام میشود، به این معنی که همه معاملات از طریق رایانه ها میان معامله کنندگان سراسر جهان انجام میشود، نه در یک صرافی متمرکز. این بازار به صورت 24 ساعته، پنج و نیم روز در هفته باز است. و ارز ها در سراسر جهان در مراکز عمده مالی لندن، نیویورک، توکیو،زوریخ، فرانکفورت، هنگ کنگ، سنگاپور، پاریس و سیدنی خرید و فروش میشوند. تقریبا در تمام زمان های ممکن.
این بدان معنی است که وقتی روز کاری تجارت و معامله در ایالات متحده تمام میشود، بازار فارکس دوباره در توکیو و هنگ کنگ آغاز میشود. به همین ترتیب، بازار فارکس میتواند در هر ساعتی از روز، به همراه تغییر دائمی قیمت های پیشنهادی، بسیار فعال باشد.
تاریخچه مختصری از فارکس
برخلاف بازارهای سهام که میتوانیم بگوییم ریشه ی آن ها به قرن ها قبل برمی‌گردد، بازار فارکس امروزی که آن را می‌شناسیم، بازار کاملا جدیدی است. البته در ابتدایی ترین مفهوم آن، که افراد یک ارز را برای سود اقتصادی به ارزی دیگر تبدیل می‌گردند، از زمان شروع ضرب ارز در کشور ها فارکس وجود داشته است. اما بازار های مدرن فارکس، یک اختراع کاملا جدید است. پس از توافق در برتون وودز در سال 1971 ارزهای عمده بیش تری مجاز به رقابت آزادانه با یکدیگر شدند. ارزش سهام های گوناگون، متفاوت است. که همین عامل باعث شده نیاز به معامله ی خدمات خارجی بالا برود.
انواع بازیگران بازار فارکس و رده بندی آنها
در ادامه این مقاله ما بر رفتار انواع بازیگران بازار متمرکز شده ایم که با استفاده از ابزارهای مشتق مانند معاملات فیوچر یا آپشن، معاملات خود را در بازار ارز انجام میدهند. از آنجا که قراردادهای مشتقه توسط بازیگران خصوصی و نهادی با نیازهای متنوع خریداری میشوند، فعالان بازار با هدفی که برای معامله مشتقات انتخاب میکنند تعریف میشوند. بازیگران مهم در بازار مشتقات، (از جمله آن معاملات فیوچر و آپشن که به روی جفت ارز ها انجام میشود)، عبارتند از: هِجِر ها، دلالان و آربیتاژر ها.
Hedger: هجرها یا پوشش دهنده ی ریسک
ما میتوانیم بگوییم که مصون سازی در معنای ساده به معنای کاهش ریسک، محصور کردن موقعیتی است، تا بتواند آن را از عوامل / تأثیرات خطرناک ناشی از وضعیت فعلی بازار مهار کند. یک سرمایه گذار که قصد دارد سطح ریسک را کاهش دهد، معمولاً هجر خوانده میشود. یک هجر معمولاً در راستای کاهش مواجهه با موقعیت خود در برابر نوسان قیمت و در بازار مشتقات تلاش میکند، که مخالف ریسکی است که او میپذیرد. هجرها از استراتژی های مشتق مختلفی برای کاهش یا از بین بردن ریسک قیمت استفاده میکنند.
مثال
به عنوان مثال، یک سرمایه گذار قصد دارد 1000 سهم از شرکت “abc” را خریداری کند، اما همچنین میخواهد این موقعیت طولانی را در برابر روند بازار، به ویژه در زمان نوسانات بالا، تضمین کند. در نتیجه، او باید یک موقعیت کوتاه برای مقدار مشابه فیوچر “abc” را برای تشکیل یک حصار، بگیرد . چنین اقدامی باعث میشود که او در معرض شرایط نامناسب یا حوادثی قرار گیرد که بر کل بازار تأثیر میگذارد.
بگذارید یک مثال ساده بزنیم. اگر قیمت بازار نقطه ای سهام کاهش یابد (احتمالاً یک معامله گر در این سهام موقعیت طولانی دارد)، ضرری که از سهام ثبت میکند میتواند با سود حاصل از موقعیت کوتاه در ابزار مشتق جبران شود (مثلا معاملات فیوچر).
هر هجر، معاملات امروز را در بازار معاملات فیوچر انجام میدهد، جایی که قیمت ها مشخص هستند، در حالی که انتظار میرود نتایج این معاملات فردا در بازار معاملات بازار نمایان شوند، جایی که هنوز قیمت ها هنوز نامشخص هستند.
بگذارید مثال دیگری بزنیم. یک کشاورز 25000 پوند گوشت خوک تولید میکند و مایل است آن را در 25 فوریه به فروش برساند. قیمت نقطه ای برای گوشت خوک 1.50 دلار برای هر پوند است. قیمت فیوچر در 25 فوریه 1.55 دلار برای 1 پوند است. اگر نگرانی وجود داشت که قیمت تا 25 فوریه پایین تر بیاید، کشاورز چه اقدامی انجام میداد؟ یا در چه قیمتی قفل میکرد؟ در این حالت، کشاورز در یک قرارداد فیوچر با سررسید در ماه فوریه موقعیت کوتاهی را در اختیار خواهد گرفت. قیمت فیوچر 1.55 دلار / پوند خواهد بود. اجازه دهید دو سناریو را بررسی کنیم.
- سناریوی اول: در تاریخ 25 فوریه قیمت بورس گوشت خوک به 1.45 دلار در هر پوند کاهش مییابد. کشاورز گوشت خوک را به قیمت: 1.45 دلار در هر پوند× 25000 پوند = 36250 دلار میفروشد. سپس قرارداد فیوچر را با سود (1.45 دلار – 1.55 دلار) × 25000= 2500دلار خریداری میکند. سود کل 36250 +2500 = 38750 دلار است.
- سناریوی دوم: در تاریخ 25 فوریه قیمت بورس گوشت خوک به 1.60 دلار در هر پوند افزایش می یابد. کشاورز گوشت خوک را در قیمت: 1.60 دلار در هر پوند× 25000 پوند = 40000 دلار، میفروشد. سپس قرارداد فیوچر را با ضرر (1.60 دلار -1.55دلار)× 25000 = -1250 دلار خریداری میکند. سود کل 1250-40000 =38750 دلار است.
speculator: دلالان
دلالان معمولاً سعی میکنند تا حرکات قیمت را پیش بینی کرده و وارد موقعیت های مربوطه شوند تا سود خود را به حداکثر برسانند. میتوان گفت که دلالان ریسک پذیر هستند، میل آنها به ریسک بسیار بیشتر از سرمایه گذار خطرپذیر است. آنها صرفاً برای سودآوری در بازارهای مشتقه شرکت میکنند. آنها باید به طور موثر روندهای آینده را پیش بینی کنند تا بتوانند خود را به طور مناسب در بازار قرار دهند. چنین رفتاری به هیچ وجه ایمنی وجوهی را که سپرده یا بازپرداخت کرده اند تضمین نمیکند.
دلالان معمولاً سعی میکنند روندهای سریع را در اختیار بگیرند و سوار آنها شوند، به طوری که آنها میتوانند بازار را در جهتی که در آن قرار دارد پیش ببرند. در این حالت آنها از روش تجزیه و تحلیل فنی در کنار تجزیه و تحلیل اصول استفاده میکنند، به طوری که مورد دوم میتواند از تغییر احساسات مصرف کننده ، انتظارات، تا نوسان نرخ بهره، خرده فروشی یا شاخص های هزینه مصرف کننده، شاخص مصرف کننده و قیمت تولید کننده، تولید ناخالص داخلی برای یک کشور/ منطقه، گسترده شده باشد. یا اینکه فقط یک بیانیه عمومی توسط کارشناسان، اعضای هیئت مدیره، روسای شرکت ها و موسسات معتبر و مشهور بین المللی باشد. دلالان قادرند سودهای کلان یا ضررهای هنگفتی را به ثبت برسانند و معمولاً به گروه سرمایه گذاران خالص بالایی تعلق دارند که تلاش میکنند دارایی سرمایه گذاری خود را متنوع کنند. آنها همیشه حداکثر سود را در کوتاه مدت دنبال به دست می آورند.
مثال
به عنوان مثال، اگر یک دلال اعتقاد داشته باشد که با توجه به برخی تحولات آینده بازار، انتظار میرود قیمت سهام “abc” طی سه روز کاهش یابد، او معمولاً در این سهام، به طور کوتاه خواهد بود (او آنها را میفروشد) در بازار مشتقات لزوماً در اختیار آن سهام نیست. اگر قیمت سهام مطابق انتظار کاهش یابد، بسته به میزان سهامی که در دست دارد، سود قابل توجهی کسب خواهد کرد. با این حال، اگر قیمت سهام افزایش یابد، مخالف انتظارات است، و او ضرر قابل قبولی خواهد داشت.
بیایید مثال دیگری با معامله گران دلال در بازار ارز داشته باشیم. احتمالاً او رفتار یک تاجر خبر (تحلیلگر بنیادی) را دنبال میکند و شرط بندی خود را روی جفت یورو / دلار آمریکا قرار میدهد. دلال انتظار دارد گزارشی در مورد تولید ناخالص داخلی مناطق یورو (تولید ناخالص داخلی) طی سه ماهه سوم سال منتشر کند، که گسترده ترین شاخص برای فعالیت اقتصادی مناطق است، و او با آنچه کارشناسان در مورد سرعت رشد رقم تولید ناخالص داخلی پیش بینی میکنند آشنا است. احتمالاً، برآورد متوسط اقتصاددانان حاکی از آن است که تولید ناخالص داخلی یورو در سه ماهه سوم سال با 0.3٪ افزایش خواهد یافت.
اگر دلال معتقد باشد که تولید ناخالص داخلی مناطق بیش از پیش بینی کارشناسان خواهد بود، با گشودن موقعیتی طولانی در جفت یورو / دلار آمریکا (یا خرید یورو و فروش دلار آمریکا) وارد بازار خواهد شد، همانطور که قبلاً در یکی از مقالات قبلی بحث کردیم)، زیرا انتظار دارد که ارزش جفت ارز افزایش یابد، زیرا این رقم بهتر از رقم پیش بینی شده gdp است. (بعداً شاخص های مختلف اقتصادی ، سیاسی و سایر شاخص ها (اصول) را بررسی خواهیم کرد).
درصورتی که گزارش رسمی، سرعت رشد اقتصادی را اینگونه بیان کند که بیشتر از سرعت پیش بینی شده است، مثلاً 0.5٪ در سه ماهه سوم سال، ارزش جفت یورو / دلار آمریکا افزایش می یابد و دلال سود قابل توجهی کسب میکند، بسته به واحدهای جفت ارزی که او در دست دارد، زیرا او در آن زمان وارد موقعیت طولانی شده است.
اما، درصورتی که گزارش رسمی، سرعت رشد اقتصادی را طوری اعلام کند، که کمتر از حد انتظار باشد، مثلا بگوییم 0.1٪ در سه ماهه سوم ، ارزش جفت یورو / دلار آمریکا شروع به کاهش میکند و دلالان ضرر خود را ثبت میکنند، جوری که با پیش بینی های او جور در نمی آید.
با استفاده از این مثال ها ما دوباره بر این واقعیت تأکید میکنیم که دلالی در بازارها با سطح بالایی از خطر همراه است.
Arbitrageurs: آربیتاژر ها
آربیتراژر ها معمولاً در یک محیط بسیار سریع شرکت میکنند و تصمیمات آنها به معنای واقعی کلمه در یک چشم به هم زدن گرفته میشوند. بعضی اوقات قیمت هر سهم در بازار بازار ممکن است پایین باشد یا ممکن است از قیمت آن در بازار مشتقات فراتر رود. داوطلبین معمولاً به دنبال دور زدن چنین نقص ها و ناکارآمدی هایی در بازار هستند. آنها همچنین نقشی اساسی در افزایش نقدینگی بازارها دارند.
یک فرصت آربیتاژ در دسترس است، اگر یک سرمایه گذار هیچ هزینه ای متحمل نشود، در صورت خرید یا سازماندهی موقعیت خاصی در ابزارهای مشتق، همیشه مزایای مثبت را ثبت میکند، و هیچ خطری ندارد. این سه ویژگی باید همزمان وجود داشته باشد. معمولاً فرصتهای آربیتراژ برای مدت زمان بسیار محدودی ظاهر میشوند و پس از آن بلافاصله دود میشوند.
فرصتهای مختلفی برای آربیتراژر وجود دارد که میتواند مورد بررسی قرار گیرد. آربیتراژ فیوچر نقطه ای یکی از ساده ترین اشکال است.
اگر قیمت فیوچر یک دارایی اساسی (به عنوان مثال کالا) در مقایسه با قیمت لحظه ای همان دارایی بالاتر باشد، از این وضعیت به عنوان کنتانگو یاد میشود. این بدان معناست که آربیتراژر مایل است در آینده هزینه بیشتری برای این کالا، نسبت به قیمت واقعی آن بپردازد. این ممکن است در نتیجه تمایل وی به پرداخت حق بیمه برای داشتن کالا در آینده باشد، نه پرداخت هزینه های ذخیره سازی و هزینه حمل، هنگام خرید کالا امروز.
اگر قیمت فیوچر یک دارایی اساسی در مقایسه با قیمت لحظه ای همان دارایی دارای تخفیف (پایین تر) باشد، از این وضعیت به عنوان عقب ماندگی عادی یا صرفاً عقب ماندگی یاد میشود. میتوانید اطلاعات بیشتری را در این لینک در این خصوص کسب کنید
بازار نقطه ای و بازار های فروارد و فیوچر
دانستن این مورد شاید برای شما که هدفتان از آموزش فارکس ، ترید کردن و کسب سود است مفید واقع شود. درواقع سه راه برای سازمانها، شرکت ها و افراد، برای معامله ی فارکس وجود دارد:
- بازار نقطه ای یا اسپات مارکت
- فروارد مارکت
- فیوچر مارکت
معاملات فارکس در قسمت بازار نقطه ای، همیشه بزرگ ترین بازار بوده است. زیرا این بازار دارایی واقعی اساسی است که بازار های فیوچر و فروارد بر اساس آن ساخته شده اند. در گذشته بازار های فیوچر محبوب ترین بستر برای معامله گران بود زیرا برای مدت طولانی تری در دسترس سرمایه گذاران فردی یا منفرد بودند. با این وجود، با ظهور معاملات الکترونیکی و تعداد زیادی از دلالان فارکس، بازار نقطه ای شاهد افزایش فزاینده ای در فعالیت ها بوده و اکنون از بازار های فیوچر و فروارد فراتر رفته. وترجیح سرمایه گذاران و دلالان منفرد، بازار نقطه ای شده است. مردم وقتی به بازار فارکس مراجعه میکنند، معمولا سراغ بازار نقطه ای می‌روند. و بازار های فیوچر و فروارد بیش تر مورد توجه شرکت هایی قرار می‌گیرند که نیاز دارند زیان ارزی خود را تا تاریخ معینی در آینده جبران کنند.
اگر بخواهیم دقیق تر شویم، بازار نقطه ای جایی است که ارز ها با توجه به قیمت فعلی خریداری و فروخته میشوند. این قیمت تعیین شده، توسط عرضه و تقاضا، بازتاب خیلی چیزهاست از جمله: نرخ بهره ی فعلی، عملکرد اقتصادی، احساسات نسبت به موقعیت ها جاری سیاسی (محلی و بین المللی) و همچنین درک و شناخت عملکرد یک ارز در مقابل ارز دیگر. هنگامی که یک معامله نهایی میشود، به عنوان یک معامله ی نقطه ای شناخته میشود. این یک معامله ی دو جانبه است که طی آن یک طرف مبلغ ارزی توافق شده را به طرف مقابل تحویل میدهد و مقدار مشخصی از ارز دیگر را با ارزش نرخ توافق شده دریافت میکند. پس از بسته شدن موقعیت، تسویه به صورت نقدی انجام می‌گیرد. اگرچه بازار نقطه ای معمولا به عنوان بازار معاملات فعلی (و نه در آینده) شناخته میشود، اما این معاملات در واقع در طی و روز تسویه میشود.
برخلاف بازار نقطه ای، بازار های فروارد و فیوچر ارزهای واقعی را معامله نمی‌کنند. در عوض آنها در قراردادهایی معامله میکنند که نوع خاصی از ارز، با قیمت مشخص برای هر واحد و تاریخ تسویه حساب را ازائه میکنند.
در بازار فروارد، قراردادهای بدون نسخه بین دو طرف خریداری و فروخته میشود که خودشان شرایط توافق نامه بینشان را تعیین میکنند.
در بازارفیوچرقرارداد های آتی براساس یک اندازه ی استاندارد و تاریخ تسویه در بازار کالاهای عمومی، مانند معاملات بازرگانی شیکاگو، خرید و فروش میشوند. در ایالات متحده، انجمن ملی فیوچر، یازار فیوچر را تنظیم میکند. قرارداد های فیوچر دارای جزئیات خاصی هستند، از جمله تعداد واحدهای مورد معامله، تاریخ تحویل و تسویه و حداقل افزایش قیمت. بورس و معامله گردر صورتی که تسویه حساب وجود داشته باشد، مانند شریک یکدیگر رفتار میکنند.
هر دو نوع قرارداد لازم الاجرا هستند و به طور معمول پس از در بورس مورد نظر تسویه میشوند، اگرچه که این قراداد ها قبل از انقضا نیز قابل خرید و فروش هستند. بازار های فروارد و فیوچر میتوانند از زیان هنگام معامله ی ارز، جلوگیری کنند. معمولا شرکت های بزرگ بین المللی از این بازارها برای جلوگیری از نوسانات نرخ ارز در آینده استفاده میکنند. اما دلالان نیز در این بازارها شرکت میکنند.
فارکس برای محافظت کردن از دارایی
شرکت هایی که در کشور های خارجی تجارت میکنند،به دلیل نوسانات ارزش ارز هنگام خرید یا فروش کالاها و خدمات خارج از بازار داخلی خود در معرض خطر هستند. تجارت های بازار های معاملات خارجی با ثابت کردن نرخ معامله انجام میشود، راهی برای جلوگیری از زیان ارزی ارائه میدهد.
برای عملی شدن این مسئله، معامله گر میتواند ارزهایی را در بازار های سواپ یا فروارد خرید یا فروش کند، که در یک نرخ ثابت برابر و قفل شوند. به عنوان مثال تصور کنید که یک شرکت قصد دارد زمانی که نرخ ارز بین یورو و دلار برابر 1 به 1 باشد، مخلوط کن های ساخت آمریکا را در اروپا بفروشد.
هزینه ی ساخت مخلوط کن 100 دلار است و شرکت آمریکایی قصد دارد آن را 150 یورو بفروشد، که با سایر مخلوط کن هایی که در اروپا ساخته میشوند قابل رقابت است. در صورت موفقیت این طرح، شرکت 50 درصد سود کسب خواهد کرد، زیرا نرخ ارز آمریکا و اروپا یکسان بوده. متاسفانه، دلار آمریکا در برابر یورو شروع به افزایش میکند تا این که نرخ ارز یورو/آمریکا، 0.80 شود. این به این معنیست که اکنون خرید 1.00 یورو، 0.80 دلار هزینه دارد.
مشکلی که شرکت در اینجا با آن روبروست این است که در حالی که ساخت مخلوط کن هنوز 100 دلار هزینه میبرد، شرکت بازهم فقط میتواند محصول را با قیمت رقابتی 150 یورو بفروشد، که اگر دوباره به دلار ترجمه شود، تنها 120 دلار است(150 یورو×0.80=120دلار). این دلار قوی تر منجر به کسب سود بسیار پایین تر از حد انتظار شد.
شرکت مخلوط کن می‌توانست با کوتاه کردن یورو و خرید دلار در هنگام بالا بودن قیمت، این خطر را کاهش دهد. به این ترتیب اگر ارزش دلار افزایش پیدا کند، سود حاصل از تجارت ، سود کسر شده از فروش مخلوط کن هارا جبران میکند. و اگر ارزش دلار به یک نرخ معامله ی مناسب تر کاهش یابد، باعث میشود که سود حاصل از فروش مخلوط کن ها افزایش یابد. که این موضوع خسارت را از تجارت کاهش میدهد.
از این نوع محافظت و پوشش، میتوان در بازار ارز خارجی فیوچر انجام داد. مزیتش برای معامله گر این است که قرارداد های فیوچر توسط یک مرجع مرکزی استاندارد و شفاف میشوند. با این حال معاملات فیوچر ممکن است نقدینگی کمتری نسبت به معاملات فروارد داشته باشد، زیرا آنها غیر متمرکز هستند و در سیستم بین بانکی سراسر جهان وجود دارند.
FX چیست؟ جایگاه گمانه‌زنی ها در بازار فارکس
عواملی مانند نرخ بهره، جریان تجارت، گردشگری، قدرت اقتصادی و ریسک ژئوپلتیک بر میزان تقاضا برای ارز تاثیر میگذارد، که نوسانات روزانه را در بازار های خارجی ایجاد میکند. فرصتی برای سود کردن از حاصل تغییراتی وجود دارد که ممکن است ارزش یک ارز را نسبت به ارز دیگر افزایش یا کاهش دهد. پیش بینی این که یک ارز ضعیف میشود، در اصل همان فرض است که ارز دیگر در این جفت، قوی خواهد شد. زیرا ارزها به صورت جفت معامله میشوند.
تاجری را تصور کنید که انتظار دارد نرخ بهره در آمریکا افزایش یابد. در مقایسه با استرالیا در حالی که نرخ ارز، بین دو ارز استرالیا وآمریکا 0.71 است.(خرید 1.00 دلار استرالیا، 0.71 دلار آمریکا نیاز دارد). معامله گر معتقد است نرخ بهره بالاتر در آمریکا، تقاضا برای دلار آمریکا را افزایش میدهد، بنابراین نرخ ارز استرالیا/آمریکا سقوط خواهد کرد. زیرا برای خرید یک دلار استرالیا، به دلار قوی تر و کمتر نیاز است.
فرض کنید که معامله گر درست می‌گوید و نرخ بهره افزایش مییابد، که نرخ ارز استرالیا/آمریکا را به 0.50 کاهش میدهد. این بدان معنیست که برای خرید 1.00 دلار استرالیا، به 0.50 دلار آمریکا نیاز است. اگر سرمایه گذار دلار استرالیا را کوتاه کند و برای دلار آمریکا خرید کند، ازین تغییر ارزش سود میبرد.
ارز خارجی به عنوان یک دسته ی دارایی
دو ویژگی مشخص برای ارزهای خارجی به عنوان یک دسته ی دارایی وجود دارد:
- شما میتوانید اختلاف نرخ بهره بین دو ارز را به دست آورید.
- شما میتوانید از تغییرات نرخ ارز سود ببرید.
یک سرمایه گذار میتواند از اختلاف بین دو نرخ بهره، در دو اقتصاد مختلف، با خرید ارز با نرخ بهره پایین سود کسب کند. قبل از بحران مالی 2008، کوتاه شدن ین ژاپن و خرید پوند انگلیس بسیار معمول بود زیرا نرخ بهره بسیار زیاد بود. این استراتژی گاهی به عنوان، تجارت حمل شناخته میشود.
چرا ما میتوانیم ارز خارجی ترید کنیم؟
تجارت ارز خارجی از وجود اینترنت برای سرمایه گذارانِ فردی، بسیار دشوار بود. بیشتر معامله گران ارز شرکت های بزرگ، چند ملیتی، صندوق های تامینی یا افراد با ارزش خالص بالا بودند زیرا تجارت فارکس به سرمایه زیادی نیاز داشت. با کمک اینترنت، یک بازار خرده فروشی با هدف اینکه معامله گران شخصی بتوانند کار کنند بوجود آمده است. که دسترسی آسان به بازارهای ارز را از طریق خود بانک ها یا کارگزاران بازار ثانویه فراهم میکند. اکثر کارگزاران یا نمایندگی های آنلاین نیروی بسیار بالایی را به تجار های منفرد ارائه میدهد. که می توانند تجارتی بزرگ را با موجودی حساب کوچک کنترل کنند.
خطرات معامله در فارکس
تجارت ارز خارجی میتواند مخاطره آمیز و پیچیده باشد. بازار بین بانکی درجه های تنظیم مختلفی دارد و ابزارهای فارکس استاندارد نشده اند. در برخی از نقاط جهان، تجارت فارکس تقریبا به طور کامل غیر قانونی است.
بازار بین بانکی متشکل از بانک هایی است که در سراسر جهان با یکدیگر تجارت میکنند. خود بانک ها باید ریسک مطلق و ریسک اعتباری را تعیین و قبول کنند، و آنها فرآیند های داخلی ایجاد کردند تا خود را تا جایی که ممکن است ایمن نگه دارند. مقرراتی از این دست، برای حمایت از هر بانکی که در این صنعت شرکت کرده است، وضع شده است.
از آنجا که بازار توسط هر یک از بانک های شرکت کننده که برای خرید یک ارز خاص پیشنهاداتی ارائه میکنند، ساخته شده است، مکانیسم قیمت گذاری بازار بر اساس عرضه و تقاضا می‌باشد. از آنجا که چنین جریان های تجاری بزرگی در سیستم وجود دارد، برای معامله گران سرکش، تاثیر گذاری بر قیمت ارز خارجی دشوار است. این سیستم کمک میکند تا شفافیت در بازار، برای معامله گرانی که به معاملات بین بانکی دسترسی دارد، ایجاد شود.
بیشتر معامله گران خرده فروش، با معامله گران تقریبا کوچک و تا حدی کنترل نشده تجارت میکنند. که میتوانند قیمت های جدیدی را ارائه کنند و حتی برخلاف مشتران خوشان معامله کنند. بسته به مکانی که معامله گر در آن قرار دارد ، ممکن است برخی مقررات دولتی و صنعتی وجود داشته باشد،اما این محافظه کاری ها در سراسر جهان با یکدیگر متناقض اند.
اکثر سرمایه گذاران خرده فروش باید قسمتی از وقت خود را صرف بررسی یک فروشنده ی فارکس کنند، تابفهمند آیا این موضوع (معاملات فارکس) در ایالت متحده یا انگلیس (معامله گران آمریکایی و انگلیسی اشتباهات بیش تری دارند.) یا در کشور هایی با قانون سست تر، کنترل شده است یا خیر.
همچنین بهتر است دریابید که در صورت بحران بازار یا در صورت ورشکستگی یک معامله گر، چه نوع محافظتی از حساب مناسب و در دسترس است.
ویژگی‌های مثبت و چالش های معاملات فارکس
در زیر به بررسی جنبه های مثبت و چالش های فارکس پرداخته‌ایم.
جنبه مثبت فارکس چیست؟
بازارهای فارکس از نظر حجم معاملات روزانه درجهان، بزرگ ترین هستند. و بنابراین بیش ترین نقدینگی را ارائه میدهند. این امر، ورود و خروج از یک موقعیت، در هر یک از ارزهای اصلی، را در کسری از ثانیه برای یک توسعه ی کوچک در اکثر شرایط آسان میکند.
چالش های آموزش فارکس چیست؟
بانک ها و کارگزاران و معامله کنندگان در بازارهای فارکس مقدار زیادی اهرم را مجاز می‌دانند. این بدان معناست که معامله گران میتوانند موقعیت های بزرگ را با پول نسبتا اندک خود مدیریت کنند. اهرم در محدوده 100:1 نسبت بالایی است اما در فارکس امری غیر معمول نیست. یک معامله گر باید استفاده از اهرم و خطرات ناشی از اهرم را در یک حساب درک کند و بشناسد. مقدار بسیار زیاد اهرم منجر به این شده است که بسیاری از فروشندگان به طور غیر منتظره ای ورشکسته شوند.
مورد دیگر آنکه در اموزش فارکس باید به ان توجه کرد اینست که بازارهای فارکس به صورت 24 ساعته و پنج روز در هفته معامله میشوند، که هر روز از استرالیا شروع میشود و در نیویورک پایان مییابد. مراکز اصلی عبارت از: سیدنی، هنگ کنگ، سنگاپور، توکیو، فرانکفورت، پاریس، لندن و نیویورک هستند.
چالش اخر هم ایسنت که خرید و فروش سودمندانه ی ارز خارجی، نیاز به یک درک از اصول اقتصادی شاخص ها دارد. یه معامله گر ارز خارجی باید درک درستی از اقتصاد کشور های مختلف و ارتباط متقابل آنها با یکدیگر داشته باشد، تا اصول اساسی ارز های ارز را بفهمد.
نکته مهم در رابطه با آموزش فارکس
برای معامله گران، به ویژه آنهایی که سرمایه ی محدودی دارند، معاملات روزانه یا سویینگ تریدینگ در مقادیر اندک در بازار فارکس نسبت به سایر بازار ها راحت تر است. برای کسانی که افق بلند مدت تر و طولانی تری دارند، تجارت مبتنی بر اصول طولانی مدت یا تجارت حمل و نقل (کری تریدینگ) میتواند سودآور باشد. تمرکز بر درک اصول اقتصاد کلان در زمینه‌ی ارزش های ارزی و تجربه در زمینه تجزیه و تحلیل فنی، ممکن است به کسب سود بیش تر توسط معامله گران فارکس کمک کند.
حالا احتمالا دنبال این می گردید که بهترین روش معامله و کسب درآمد از فارکس چیست؟ در این صفحه می خواهیم به تفصیل روند آموزش فارکس را شرح دهیم تا با دید بازتری شروع به معامله و سرمایه گذاری کنید.
آمار فارکس و میزان اهمیت بازار
و اما بگذارید در مورد ارقام صحبت کنیم، همانطور که در بالا ذکر شد، بازار فارکس بزرگ ترین و نقدینه ترین بازار است و همه ی ارزهای خارجی جهان را شامل میشود. اما ممکن است یپرسید که دقیقا چقدر بزرگ است؟ طبق بررسی سه سال اخیر بانک مرکزی توسط بانک تسویه حساب های بین المللی، در آوریل 2013، متوسط ارزش معاملات در بازارهای ارز خارجی در سراسر جهان 5.3 تریلیون دلار در روز است. این درحالی است که 33% نسبت به سه سال گذشته که گردش مالی روزانه درآن زمان 4.0 تریلیون دلار بوده، افزایش پیدا کرده است. در صورتی که سه سال قبل از آن هم در آوریل 2007، ارزش معاملات روزانه به طور متوسط 3.3 تریلیون دلار بوده.
رشد سه سال گذشته نسبت به سال 2007 تا 2010 که رشد 19 درصدی داشته، پیشی گرفته است. اما از رشد 72 درصدی به دست آمده فعالیت های بازار فارکس در سال های 2004 تا 2007، کمتر است.
رشد معاملات فارکس، به غیر از معامله گران ذکر شده، عمدتا توسط موسسات مالی انجام میپذیرد. بانک های کوچک تر 24% از گردش مالی را تشکیل میدهند، در حالی که سرمایه گذاران نهادی مانند شرکت های بیمه و صندوق های بازنشستگی 11%، و صندوق های تامینی و شرکت های تجاری اختصاصی 11% دیگر را تشکیل میدهند. تجارت با مشتریان غیر مالی، تا 9% از گردش مالی جهانی را میتواند تشکیل دهد. تمرکز فارکس به طور فزاینده ای روی بزرگترین مراکز مالی است. میزهای فروش در انگلیس، آمریکا، سنگاپور و ژاپن 71% از معاملات فارکس را در سال 2013 تسهیل کردند. در حالی که این درصد در آوریل 2010، 66% بود.
محبوب ترین جفت ها
بیشترین و فعال ترین ارزهای مبادله شده در آوریل امسال، فارکس سواپ با 2.2 تریلیون دلار در روز، و مبادلات نقطه ای با 2.0 تریلیون دلار در روز هستند.
همانطور که انتظار می‌‌رفت، مانند گذشته دلار آمریکا به عنوان محبوب ترین ارز باقی ماند. که به عنوان گرین بک یا لانگ گرین یا باک و کلی نام دیگر، شناخته میشود. که طبق آمار آوریل 2013 این گرین بک در یک سمت 87% از تمام معاملات قرر دارد. که همچنان حمل کننده ی ارزهای غالب است. و پس از آن یورو قرار دارد که سهم آن از 39% در آوریل 2010 به 33% کاهش یافت.
ین ژاپن با جهش 4% به 23%، سومین ارز محبوب در سال 2013 بود. در حالی که پوند انگلیس با کاهش تنها 1.1% و رسیدن به 11.8%، در رده ی چهارم قرار گرفت. مشاهده ی سه جفت محبوب که از چهار ارز برتز تشکیل شده اند، اهمیت روزافزون ین ژاپن را تایید میکند. معاملات در جفت یورو/دلار آمریکا، 24.1% از کل گردش مالی را تشکیل میدهد که این عدد کمتر از درصد سه سال گذشته (که 27.7 % بود)، است. درحالی که دلارآمریکا/ ین ژاپن از 14.3% به 18.3% رسید. و دلارآمریکا/ پوند استرلینگ انگلیس از 0.3% به 8.8% بازگشت.
ارزهای در حال ظهور
برآورد سه ساله در 2013 به برخی از حقایق بسیار جالب دیگر اشاره دارد که نشان میدهد بازار فارکس در آینده ای نزدیک به چه جهتی حرکت میکند.
جدا از افزایش سهم بازار ین ، توجه به چندین ارز در حال ظهور بازار به طور چشمگیری دیده میشود. آنها توسط پزوی مکزیک و یوان چینی هدایت می‌شدند. که وارد لیست ده ارز برتر معامله شده، شدند. پزوی مکزیک در رده ی هشتم قرار گرفت و 25% از گردش مالی بازار جهانی را به خود اختصاص داد، که از 2007 (1.3%) تا 2010 گزارش شده بود بیشتر است. در حالی که یوان چین جهش چشمگیری از 1.3% به 2.2% داشت و به رده ی نهم رسید. روبل روسیه هم رشد خوبی از خود نشان داد (0.7% به 1.6% در آوریل 2013) که در نتیجه به دوازدهمین ارز پرمعامله تبدیل شد.
قبل از آموزش فارکس لازم است با برخی از مزایای بازار فارکس آشنا شوید. از مزایای بازار فارکس می توان به قابلیت استفاده از ضریب اهرمی، قابلیت معامله در 24 ساعت شبانه روز و 5 روز هفته، قابلیت معامله دو طرفه ( کسب سود از صعود و یا نزول قیمت ارزها، طلا، نفت و … )، قابلیت اجرای مدیریت سرمایه صحیح برروی معاملات و قابلیت استفاده از ابزار معاملاتی همچون اندیکاتورها و اکسپرت ها (اکسپرت ها معمولا فقط در بازار فارکس قابل استفاده هستند.) نام برد.
اول از همه، اجازه دهید بگویم من یک مدافع آموزش فارکس هستم. شما می توانید اطلاعات زیادی در مورد فارکس در سایت تریدر نووا پیدا کنید. شما باید در مورد اینکه چگونه معاملات فارکس کار می کند، استراتژی های معاملاتی فارکس، زمان های معاملاتی فارکس و غیره زمان صرف کنید.
آموزش سریع فارکس شدنی است؟ آموزش ترید در فارکس چطور؟
هرچند باید ذکر کرد که بازار فارکس یکی از دشوارترین بازارهای مالی جهان است که تنها درصد کمی از افرادی که وارد این بازار می شوند به موفقیت دست پیدا می کنند. بنابراین لازمه موفقیت را فقط می بایست در آموزش فارکس با متدی علمی و تجربه کافی جستجو کرد. یکی از شروط موفقیت داشتن یک مربی معاملاتی با تجربه در امر معامله گری است.
دومین چیزی که باید گفت این است که هیچ چیز بهتر از تجربه نیست، اگر هدفتان از آموزش فارکس معامله کردن در این بازار است، این بهترین راه است. هنگامی که شما برای اولین بار شروع می کنید، باید یک حساب آزمایشی در بهترین بروکر فارکس مانند بروکر لایت فارکس را باز کنید و سعی کنید برخی از معاملات Demo را امتحان کنید. این به شما یک بنیاد فنی خوب در ساز و کار انجام معاملات فارکس و استفاده از یک پلت فرم معاملاتی می دهد.
اهمیت آموزش فارکس به صورت اصولی قبل از شروع به کار
درباره اهمیت آموزش فارکس به صورت اصولی می توان ده ها جلد کتاب مطلب نوشت. اما ما مهم ترین دلیل را برایتان شرح می دهیم. معامله در بازار فارکس مستقیما با وقت و سرمایه شما در ارتباط است. بنابراین عقل حکم می کند که بی گدار به آب نزنید و با یک برنامه ریزی مناسب برای آموزش اصولی فارکس اقدام کنید.
در معامله گری تجربه حرف اول را می زند. پس قدم بعدی این است که تمام مباحث آموزش دیده شده را برای یک مدت زمان مشخص مثلا سه ماه یا شش ماه برروی یک حساب دمو در یک بروکر پیاده سازی کنید تا هم ملکه ذهنتان شود و هم به روش معاملاتی خود مسلط شوید. ضمنا در طول مدت آموزش رایگان فارکس می توانید برای کسب درآمد همزمان (تا وقتی که به مهارت کافی دست پیدا کنید)، از خدمات سیگنالهای معاملاتی ما هم استفاده کنید.
مدیریت ریسک هنگام آموزش فارکس
مدیریت ریسک و مدیریت احساسات یکی از مهم ترین بخش هایی است که هنگام آموزش فارکس می بایست به آن بپردازید. هنگامی که ما احساسات عاطفی، ترس، هیحان و طمع را تجربه می کنیم، این زمانی است که ما با خطرات روبرو می شویم، و این چیزی است که باعث شکست میشود. هنگامی که شما در یک نمودار معاملاتی نگاه می کنید، باید فقط پتانسیل معاملاتی را ببینید.
در این صفحه ما تمامی مباحث مقدماتی آموزش فارکس را به طور مفصل توضیح داده ایم. در صورت احساس نیاز به آموزش خصوصی فارکس و استراتژی های پرایس اکشن از طریق ایمیل و فرم تماس با ما، ما را در میان بگذارید.
منبع